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盈峰资本量化市场周报第15期

文章来源:盈峰资本发布时间:2018-09-04


2018年08月27日-2018年08月31日


一、    重大事件

1.  830日,彭博新闻报道美国总统特朗普准备迅速扩大与中国的贸易战,已告诉助手们,待公众意见征询期按计划在下周结束,他就准备马上对另外2000亿美元中国进口商品加征关税。

2.  中国8月官方制造业PMI 51.3,预期51,前值51.2。中国8月官方非制造业PMI 54.2,预期53.8,前值54。中国8月官方综合PMI 53.8,前值53.6

(1)   主要分项指标中,可以看出生产边际改善、供应商配送时间缩短;然而需求继续下滑,生产、价格反弹,库存继续恶化。

(2)   分行业看,服务业商务活动指数为53.4%,比上月上升0.4个百分点,服务业增速有所加快。

(3)   从行业大类看,零售业、铁路运输业、航空运输业、电信广播电视和卫星传输服务、互联网软件信息技术服务、货币金融服务等行业商务活动指数均位于56.0%以上的较高景气区间,业务活动较为活跃。邮政业、资本市场服务、保险业、房地产业等行业商务活动指数位于临界点以下,业务总量有所回落。

二、    市场表现

上证综指收盘报2725.25,增长率为-0.15%;沪深300收盘报3334.5,增长率为0.28%;上证50收盘报2474.48,增长率为0.1%;中证500收盘报4814.82,增长率为-0.77%;中小板指收盘报5844.98,增长率为-0.12%;创业板指收盘报1435.2,增长率为-1.03%;申万A股收盘报2902.22,增长率为-0.41%


数据来源:Wind资讯

三、    行业收益

所有行业涨跌幅如下图:


数据来源:Barra

涨幅前三的行业分别航空航天与国防、综合、消费者服务,涨幅分别是3.88%1.73%1.65%;跌幅前3的分别是海洋业、综合金融服务、能源,跌幅分别为1.92%1.91%0.7%

四、    风格因子收益

所有因子涨跌幅如下图:


数据来源:Barra

涨幅最大的两个因子分别市值、动量,涨幅分别是0.48%0.37%;跌幅前2的分别是流动性、中盘,跌幅分别为0.4%0.3%